養(yǎng)老理財(cái)宜選擇保本型年金式基金
時(shí)間：2013-05-21 作者：【韓平】 來(lái)源：【羊城晚報(bào)】
日前，一則在校大學(xué)生將為其送東西的母親逐出校門(mén)外、還出言不遜地讓其母“從哪里來(lái)滾回哪里去”的消息令人為之震動(dòng)。這樣的兒女，還沒(méi)獨(dú)立就如此輕賤父母，當(dāng)父母年邁愚鈍之時(shí)，如何能指望其為父母養(yǎng)老？臺(tái)灣基金業(yè)的蕭碧燕女士幾年前就悲觀地預(yù)言：我們這一代人（指目前四五十歲的人），是最后一代為父母養(yǎng)老送終的，也是第一代被子女所拋棄的！如果這樣殘酷的預(yù)言有可能成為現(xiàn)實(shí)，那么每個(gè)中年人，在當(dāng)下就要早作打算，為自己的養(yǎng)老問(wèn)題未雨綢繆。
年金式基金保證正收益
據(jù)統(tǒng)計(jì)，截至2012年末，我國(guó)企業(yè)年金規(guī)模剛逼近5000億元，且主要集中在大型國(guó)企與少部分效益非常好的民營(yíng)企業(yè)之內(nèi)。以某基金提供的數(shù)據(jù)來(lái)推算，目前國(guó)內(nèi)僅有不到2000家企業(yè)推出企業(yè)年金，平均各省、自治區(qū)、直轄市只有不足70家企業(yè)提供企業(yè)年金計(jì)劃。
也許正是看到了市場(chǎng)上這種強(qiáng)大的現(xiàn)實(shí)需求，目前不少基金公司都在開(kāi)發(fā)此類(lèi)的基金產(chǎn)品，目前最有代表性的，當(dāng)屬“年金式”理財(cái)基金，其立足于普通百姓養(yǎng)老理財(cái)需求，投資門(mén)檻僅為1000元。
事實(shí)上，養(yǎng)老基金與普通基金最根本的差別就是，養(yǎng)老基金由于其特殊的用途，決定了其必須是一款低風(fēng)險(xiǎn)的產(chǎn)品，同時(shí)又必須是一款能夠?qū)崿F(xiàn)正收益的產(chǎn)品。
保本基金適合養(yǎng)老
其實(shí)，保本基金以及隨著基金成立時(shí)間不斷調(diào)整股債投資比例的基金都可以看成是適合養(yǎng)老的基金。事實(shí)上，A股市場(chǎng)過(guò)去三年的走勢(shì)，讓更多投資者懂得了保本的涵義。已經(jīng)有越來(lái)越多的保本基金可供投資者選擇。
銀河證券基金研究中心的數(shù)據(jù)顯示，截至今年5月3日，過(guò)去三年上證指數(shù)跌幅超過(guò)20%，五成以上標(biāo)準(zhǔn)股票型基金虧損，而憑借穩(wěn)健的保本策略，已經(jīng)完成三年完整保本周期的所有保本基金均實(shí)現(xiàn)了正收益，年化收益均值達(dá)到14.32%，因此保本基金無(wú)疑可列為養(yǎng)老金的主要選擇品種。
養(yǎng)老基金的未來(lái)發(fā)展
據(jù)介紹，美國(guó)的養(yǎng)老保險(xiǎn)主要是個(gè)人與企業(yè)相結(jié)合的保障方式。即企業(yè)為員工建立養(yǎng)老金賬戶(hù)，每年按一定的標(biāo)準(zhǔn)將資金轉(zhuǎn)入這一賬戶(hù)，而員工可以根據(jù)自己的判斷選擇某一基金管理公司的產(chǎn)品作為養(yǎng)老投資，待退休后方可贖回使用。
銀河證券基金研究中心的專(zhuān)業(yè)人士則表示，美國(guó)先鋒集團(tuán)開(kāi)發(fā)的一款養(yǎng)老基金也非常值得引進(jìn)，這款養(yǎng)老基金每月定期分紅，這樣可以保證退休的人每月有一筆相對(duì)固定的收益。同時(shí)支取這部分收益時(shí)又不用贖回基金，減少贖回費(fèi)用。當(dāng)市場(chǎng)下跌時(shí)，允許基金利用本金進(jìn)行分紅。不過(guò)目前我國(guó)的基金法還不允許基金利用本金進(jìn)行分紅。即一旦基金凈值跌破成立時(shí)的初始值，就不能進(jìn)行分紅，因此要引入這類(lèi)養(yǎng)老基金，必須先對(duì)基金法進(jìn)行修改。
